国际油轮运输市场月度报告(2019.09)

  9月上旬,美国原油库存再次减少、国际贸易紧张局势出现改善、意大利和英国的政治紧张局势有所缓解,提振原油需求前景,布伦特原油期货价格止跌回升。中旬,OPEC和IEA分别下调2020年和今年全球石油需求增长预期、特朗普考虑放松对伊朗的制裁或令原油供应增加预期,油价波动下行。14日(周六),沙特石油设施遭遇袭击,对沙特可能出现供应缺口的担忧导致16日(周一)油价一度上涨近20%,创下1991年海湾战争以来最大单日涨幅。在沙特表示9月底石油产量将完全恢复表态下,下半月油价一路震荡回落。月底,布伦特原油期货价收于59.25美元/桶,全月平均61.7美元/桶,环比上涨4.0%。全球原油即期运输市场量价齐升,大船运价大幅拉升,中小型船以涨为主。成品油运价小幅下行。中国进口航线运价止跌大幅反弹。上海航运交易所发布的中国进口原油运价综合指数(CTFI)月底报1321.23点,较上月底上涨39.3%,月平均1001.66点,环比上涨8.7%。

  超级油轮(VLCC)运输市场先小幅回调,后强势拉升。上旬,中东航线船多货少的供需格局并未改变,市场运价延续上月底下行态势。中旬,沙特石油设施遇袭导致中东原油出货不确定性上升,市场对西非、加勒比等长航线货盘将消耗更多运力的预期升温;此外,运输市场将迎来传统油运旺季,也使船东对后市期望较高,报价异常激进,运价较月初强力拉升超WS10个点。下旬,租家开始控制出货节奏,运价小幅回调。月末,受美国将制裁国内相关油运企业或导致运力趋紧的担忧骤升影响,中东航线运价再次出现强势拉升。拉斯坦努拉至宁波27万吨级船运价(CT1)从月初WS59.5下滑至上旬WS50,中下旬两次强势拉升至WS81,平均WS61.40,环比上涨8.0%,等价期租租金(TCE)为2.1至4.8万美元/天, TCE平均3万美元/天,环比上涨4.0%。西非航线随之起伏,马隆格/杰诺至宁波26万吨级船运价(CT2)为WS51.5至WS82.5,平均WS62.61,上涨9.6%,TCE平均3.3万美元/天,上涨5.4%。美国原油仍正常出口中国,受上述突发消息刺激,运费较月初大幅上涨超300万美元。一艘27万吨级船,美湾至中国,10月28日货盘,成交包干运费为810万美元。

  苏伊士型油轮运输市场西非、欧洲短程运价先震荡后拉升。西非至欧洲运价从WS60上涨至WS97水平(TCE约1.1至3万美元/天)。黑海至地中海运价从WS70升至WS98水平(TCE约1至2.6万美元/天)。波斯湾出发至地中海和印度航线稳中有跌。伊拉克至地中海运价低位徘徊在WS30至WS32.5间;伊拉克至印度钦奈运价下跌至WS88附近。中国进口分别来自利比亚、中东和巴西,运费上涨约80万美元。一艘15.9万吨级船,利比亚至宁波,10月中旬货盘,成交包干运费为385万美元。

  阿芙拉型油轮运输市场欧洲运价止跌大幅反弹,亚洲航线先抑后扬,加勒比短程行情加速走高。跨地中海航线运价从月初WS85攀升至月底WS141(TCE约0.97升至3.1万美元/天);北海短程运价从月初WS88上涨至月底WS147(TCE约0.68升至4.4万美元/天);波罗的海至欧陆10万吨级船运价从月初WS62拉升至月底WS131(TCE从0.69升至4.8万美元/天)。亚洲航线先跌后涨。波斯湾至新加坡运价上半月小幅下跌至WS98水平(TCE约0.77万美元/天),下半月快速上涨至WS122(TCE约1.4万美元/天);东南亚至澳大利亚航线运价走势相似,在WS82至WS110水平(TCE约0.34至1.5万美元/天)。加勒比海至美湾7万吨级船运价走高至WS158(TCE约2.9万美元/天)。中国进口主要来自科兹米诺、韩国、东南亚等地,运价探底后小幅回升。11.5万吨科兹米诺货盘,成交包干运费为52万美元。

  本月成品油运输市场运价波动下行。亚洲石脑油运输航线震荡走低,波斯湾至日本航线7.5万吨级船运价从WS108下滑至WS94(TCE约0.84万美元/天);5.5万吨级船运价从月初WS124下跌至下旬WS94,月底反弹至WS103(TCE约0.75万美元/天);印度至日本3.5万吨级船运价从WS145下跌至WS123(TCE约0.49万美元/天)。欧美长程运价震荡下行,欧洲至美东3.7万吨级船汽油运价在WS94至WS101之间,TCE在0.25至0.61万美元/天;美湾至欧洲3.8万吨级船柴油运价在WS69至WS92,TCE在-0.1至0.53万美元/天。欧洲-美东-美湾-欧洲三角航线TCE下滑至0.65万美元/天。

  

----上海航运交易所信息部  徐伟----

 
相关附件下载
  • 相关新闻
    运价指数趋势图